مع استمرار التوتر بين أوكرانيا وروسيا ، يرتفع سعر المعادن الأرضية النادرة.

اللغة الإنجليزية: أبيزر شيخمود ، رؤى السوق في المستقبل

في حين أن أزمة سلسلة التوريد التي تسببها وباء Covid-19 لم يتم استردادها ، فقد دخل المجتمع الدولي في الحرب الروسية البارسية. في سياق ارتفاع الأسعار كمشتعل كبير ، قد يمتد هذا الجمود إلى ما هو أبعد من أسعار البنزين ، بما في ذلك المجالات الصناعية مثل الأسمدة والغذاء والمعادن الثمينة.

من الذهب إلى البلاديوم ، قد تواجه صناعة المعادن الأرضية النادرة في كلا البلدين وحتى العالم طقسًا سيئًا. قد تواجه روسيا ضغوطًا كبيرة لتلبية 45 ٪ من إمدادات البلاديوم العالمية ، لأن الصناعة تعاني بالفعل من مشكلة ويتجاوز الطلب العرض. بالإضافة إلى ذلك ، منذ الصراع ، أدت القيود المفروضة على النقل الجوي إلى زيادة صعوبات منتجي البلاديوم. على الصعيد العالمي ، يتم استخدام البلاديوم بشكل متزايد لإنتاج المحولات الحفزية للسيارات لتقليل الانبعاثات الضارة من محركات الزيت أو الديزل.

روسيا وأوكرانيا كلاهما بلدان نادران مهمان ، يحتلان حصة كبيرة في السوق العالمية. وفقًا لرؤى السوق المستقبلية المعتمدة من قبل Esomar ، بحلول عام 2031 ، سيكون معدل النمو السنوي للمركب لسوق المعادن الأرضية العالمية 6 ٪ ، وقد يشغل كلا البلدين موقفًا مهمًا. ومع ذلك ، في ضوء الوضع الحالي ، قد تتغير التنبؤ أعلاه بشكل كبير. في هذه المقالة ، سنناقش بتعمق التأثير المتوقع لهذا المصل إلى الصناعات الطرفية الرئيسية حيث يتم نشر المعادن الأرضية النادرة ، وكذلك الآراء حول تأثيرها المتوقع على المشاريع الرئيسية وتقلبات الأسعار.

قد تضر المشكلات في صناعة الهندسة/تكنولوجيا المعلومات بمصالح الولايات المتحدة وأوروبا.

تعتبر أوكرانيا ، باعتبارها المحور الرئيسي للهندسة وتكنولوجيا تكنولوجيا المعلومات ، مجالًا لها خدمات خارجية مربحة في الخارج. لذلك ، فإن غزو روسيا لشركاء الاتحاد السوفيتي السابق سيؤثر حتماً على مصالح العديد من الأحزاب-وخاصة الولايات المتحدة وأوروبا.

قد يؤثر انقطاع الخدمات العالمية على ثلاثة سيناريوهات رئيسية: الشركات المباشرة للاستعانة بمصادر خارجية لمقدمي الخدمات في جميع أنحاء أوكرانيا ؛ الاستعانة بمصادر خارجية لأعمال الشركات في بلدان مثل الهند ، والتي تكمل قدراتها من خلال نشر موارد من أوكرانيا ، والمؤسسات مع مراكز خدمات الأعمال العالمية المكونة من موظفي منطقة الحرب.

تستخدم العناصر الأرضية النادرة على نطاق واسع في المكونات الإلكترونية الرئيسية مثل الهواتف الذكية والكاميرات الرقمية والأقراص الصلبة للكمبيوتر ومصابيح الفلورسنت ومصابيح LED وشاشات الكمبيوتر وأجهزة التلفزيون المسطحة والعروض الإلكترونية ، والتي تؤكد كذلك على أهمية العناصر الأرضية النادرة.

تسببت هذه الحرب في عدم اليقين الواسع والقلق الخطيرة ليس فقط في ضمان المواهب ، ولكن أيضًا في تصنيع المواد الخام لتكنولوجيا المعلومات (IT) والبنية التحتية للاتصالات. على سبيل المثال ، أراضي أوكرانيا المقسمة في دونباس غنية بالموارد الطبيعية ، وأهمها ليثيوم. يتم توزيع الألغام الليثيوم بشكل رئيسي في كروتا بالا من ولاية زابوريزفيا ، ومنطقة التعدين شيفشينكيفسي. في الوقت الحاضر ، توقفت عمليات التعدين في هذه المناطق ، مما قد يؤدي إلى تقلبات كبيرة في أسعار المعادن الأرضية النادرة في هذا المجال.

أدت النفقات الدفاعية العالمية المتزايدة إلى زيادة أسعار المعادن الأرضية النادرة.

نظرًا لدرجة عالية من عدم اليقين الناجمة عن الحرب ، تبذل دول في جميع أنحاء العالم جهودًا لتعزيز قدراتها الوطنية وقدراتها العسكرية ، وخاصة في المناطق في مجال نفوذ روسيا. على سبيل المثال ، في فبراير 2022 ، أعلنت ألمانيا أنها ستخصص 100 مليار يورو (113 مليار دولار أمريكي) لإنشاء صندوق خاص للقوات المسلحة للحفاظ على نفقاتها الدفاعية أعلى من 2 ٪ من الناتج المحلي الإجمالي.

سيكون لهذه التطورات تأثير كبير على آفاق تصنيع الأرض والأسعار النادرة. تعزز التدابير المذكورة أعلاه التزام البلاد بالحفاظ على قوة الدفاع الوطنية القوية ، واستكمال العديد من التطورات الرئيسية في الماضي ، بما في ذلك اتفاق تم التوصل إليه مع المعادن الشمالية ، وهي شركة أسترالية عالية التقنية معادن ، في عام 2019 لاستغلال المعادن الأرضية النادرة مثل النيوديميوم والريديميوم.

وفي الوقت نفسه ، فإن الولايات المتحدة مستعدة لحماية أراضي الناتو من عدوان روسيا المفتوح. على الرغم من أنها لن تنشر قوات على الأراضي الروسية ، أعلنت الحكومة أنها قررت الدفاع عن كل شبر من الأراضي التي تحتاج فيها قوات الدفاع إلى نشرها. لذلك ، قد يزداد تخصيص ميزانية الدفاع ، مما سيحسن بشكل كبير من سعر المواد الأرضية النادرة.

قد يكون التأثير على صناعة أشباه الموصلات العالمية أسوأ؟

ستواجه صناعة أشباه الموصلات العالمية ، التي من المتوقع أن تستدير بحلول منتصف عام 2022 ، تحديات هائلة بسبب المواجهة بين روسيا وأوكرانيا. كمورد رئيسي للمكونات اللازمة لتصنيع أشباه الموصلات ، قد تؤدي هذه المنافسة الواضحة إلى قيود التصنيع ونقص العرض ، بالإضافة إلى زيادة كبيرة في الأسعار.

نظرًا لأن رقائق أشباه الموصلات تستخدم على نطاق واسع في مختلف المنتجات الإلكترونية للمستهلكين ، فليس من المستغرب أنه حتى التصعيد الطفيف للصراعات سيؤدي إلى جلب سلسلة التوريد بأكملها إلى فوضى. وفقًا لتقرير مراقبة السوق المستقبلي ، بحلول عام 2030 ، ستظهر صناعة رقائق أشباه الموصلات العالمية معدل نمو سنوي مركب قدره 5.6 ٪. تتكون سلسلة إمدادات أشباه الموصلات بأكملها من نظام بيئي معقد ، وتشمل الشركات المصنعة من مختلف المناطق التي توفر المواد الخام والمعدات وتكنولوجيا التصنيع وحلول التغليف. بالإضافة إلى ذلك ، فإنه يشمل أيضًا الموزعين ومصنعي الإلكترونيات الاستهلاكية. حتى دنت صغيرة في السلسلة بأكملها ستولد رغوة ، والتي ستؤثر على كل أصحاب المصلحة.

إذا تشردت الحرب ، فقد يكون هناك تضخم خطير في صناعة أشباه الموصلات العالمية. ستبدأ المؤسسات في حماية مصالحها الخاصة وتخزين عدد كبير من رقائق أشباه الموصلات. في النهاية ، سيؤدي هذا إلى نقص عام في المخزون. لكن الشيء الوحيد الذي يستحق التأكيد هو أنه قد يتم تخفيف الأزمة في النهاية. من أجل نمو السوق العام واستقرار الأسعار لصناعة أشباه الموصلات ، إنها أخبار جيدة.

قد تواجه صناعة السيارات الكهربائية العالمية مقاومة كبيرة.

قد تشعر صناعة السيارات العالمية بتأثير هذا الصراع ، وخاصة في أوروبا. على الصعيد العالمي ، يركز المصنعون على تحديد حجم حرب سلسلة التوريد العالمية هذه. عادةً ما تستخدم المعادن الأرضية النادرة مثل النيوديميوم و praseodymium و dysprosium كمغناطيات دائمة لإنتاج محركات جر مضغوطة وفعالة ، مما قد يؤدي إلى عدم كفاية الإمداد.

وفقًا للتحليل ، ستعاني صناعة السيارات الأوروبية من أكبر تأثير بسبب انقطاع إمدادات السيارات في أوكرانيا وروسيا. منذ نهاية فبراير 2022 ، أوقفت العديد من شركات السيارات العالمية طلبات الشحن من التجار المحليين إلى الشركاء الروس. بالإضافة إلى ذلك ، يقوم بعض الشركات المصنعة للسيارات بقمع أنشطة الإنتاج لتعويض هذا التشديد.

في 28 فبراير ، 2022 ، أعلنت فولكس واجن ، وهي شركة تصنيع سيارات ألمانية ، أنها قررت إيقاف الإنتاج في مصنعين للسيارات الكهربائية لمدة أسبوع كامل لأن الغزو عطل تسليم قطع الغيار. قررت الشركة المصنعة للسيارات إيقاف الإنتاج في مصنع Zvico و Dresden Factory. من بين مكونات أخرى ، انقطع انتقال الكابلات بشدة. بالإضافة إلى ذلك ، قد يتأثر توفير المعادن الأرضية النادرة بما في ذلك النيوديميوم و dysprosium. 80 ٪ من السيارات الكهربائية تستخدم هذين المعادن لصنع محركات مغناطيس دائمة.

قد تؤثر الحرب في أوكرانيا أيضًا بشكل خطير على الإنتاج العالمي لبطاريات السيارات الكهربائية ، لأن أوكرانيا هي ثالث أكبر منتج للنيكل والألومنيوم في العالم ، وهذان الموارد الثمينة ضرورية لإنتاج البطاريات وأجزاء السيارات الكهربائية. بالإضافة إلى ذلك ، يمثل النيون المنتجة في أوكرانيا ما يقرب من 70 ٪ من النيون المطلوبة للرقائق العالمية والمكونات الأخرى ، والتي تقصر بالفعل. ونتيجة لذلك ، ارتفع متوسط ​​سعر المعاملة للسيارات الجديدة في الولايات المتحدة إلى ارتفاع جديد لا يصدق. قد يكون هذا الرقم أعلى هذا العام فقط.

هل ستؤثر الأزمة على الاستثمار التجاري للذهب؟

تسبب الجمود السياسي بين أوكرانيا وروسيا في مخاوف وخطيرة في الصناعات الطرفية الرئيسية. ومع ذلك ، عندما يتعلق الأمر بالتأثير على سعر الذهب ، فإن الوضع مختلف. روسيا هي ثالث أكبر منتج للذهب في العالم ، حيث يزيد إنتاجه السنوي أكثر من 330 طن.

يوضح التقرير أنه اعتبارًا من الأسبوع الأخير من فبراير 2022 ، حيث يسعى المستثمرون إلى تنويع استثماراتهم في أصول الموجه الآمن ، ارتفع سعر الذهب بشكل حاد. وتفيد التقارير أن سعر الذهب الفوري ارتفع بنسبة 0.3 ٪ إلى 1912.40 دولار أمريكي للأوقية ، في حين من المتوقع أن يرتفع سعر الذهب الأمريكي بنسبة 0.2 ٪ إلى 1913.20 دولار أمريكي للأوقية. هذا يدل على أن المستثمرين متفائلون للغاية بشأن أداء هذا المعدن الثمين أثناء الأزمة.

يمكن القول أن الاستخدام النهائي الأكثر أهمية للذهب هو تصنيع المنتجات الإلكترونية. إنه موصل فعال يستخدم في الموصلات ، وجهات اتصال التتابع ، والمفاتيح ، ومفاصل اللحام ، وأسلاك التوصيل وشرائط التوصيل. أما بالنسبة للتأثير الفعلي للأزمة ، فليس من الواضح ما إذا كان سيكون هناك أي تأثير طويل الأجل. ولكن مع استثمار المستثمرين إلى تحويل استثماراتهم إلى جانب أكثر حيادية ، من المتوقع أن يكون هناك تعارضات قصيرة الأجل ، وخاصة بين الأطراف المتحاربة.

في ضوء الطبيعة غير المستقرة للغاية للصراع الحالي ، من الصعب التنبؤ بتطوير اتجاه صناعة المعادن الأرضية النادرة. انطلاقًا من مسار التنمية الحالي ، يبدو من المؤكد أن اقتصاد السوق العالمي يتجه إلى ركود طويل الأجل في إنتاج المعادن الثمينة والمعادن الأرضية النادرة ، وسيتم مقاطعة سلاسل الإمداد والديناميات الرئيسية في وقت قصير.

لقد وصل العالم إلى لحظة حرجة. بعد جائحة فيروس كورونافروس (Covid-19) في عام 2019 ، عندما بدأ الوضع للتو في التطبيع ، انتهز الزعماء السياسيون الفرصة لإعادة الاتصال بسياسة السلطة. من أجل حماية أنفسهم من ألعاب الطاقة هذه ، فإن الشركات المصنعة تفعل كل ما هو ممكن لحماية سلسلة التوريد الحالية ووقف الإنتاج حيثما كان ذلك ضروريًا.

في الوقت نفسه ، يتوقع المحللون بصيص الأمل. على الرغم من أن قيود العرض من روسيا وأوكرانيا قد تسود ، لا تزال هناك منطقة قوية حيث تسعى الشركات المصنعة إلى وضع قدم في الصين. بالنظر إلى الاستغلال الواسع للمعادن الثمينة والمواد الخام في هذا البلد الكبير في شرق آسيا ، قد يتم وضع القيود التي يفهمها الناس. كل شيء يعتمد على كيفية تعامل قادة البلدين مع هذا الصراع.

AB Shaikhmahmud هو مؤلف المحتوى ومحرر شركة Future Market Insights ، وهي شركة أبحاث السوق والاستشارات في السوق المعتمدة من قبل Esomar.